余額寶：不跟其他產品比拼收益率 功能將提升

　　6月17日，一年前的這一天，余額寶正式上線，揭開中國互聯網金融大幕。自此以後，各種“寶寶”互聯網金融理財產品接踵而至。

　　6月14日，余額寶的七日年化收益率是4.73%，隨著收益不斷下降，未來余額寶靠什麼來留住用戶？

　　上周，華西都市報記者專程探訪了余額寶的誕生地，記者得知余額寶接下來的重心是“收益變權益”，將提供多種創新消費模式來吸引用戶使用。

　　余額寶每天贖回量

　　靠大數據估算

　　6月11日一大早，華西都市報記者來到支付寶大樓，公司一塊10余米長的電子屏上，阿里巴巴各種金融數據都在上面實時顯示，如每天的網購支付、手機支付、余額寶、小額貸款等交易筆數。記者看到，余額寶平均每日處理訂單達850萬筆，日處理記錄數達5000萬筆，累計處理交易筆數接近15億筆。

　　根據天弘增利寶貨幣基金一季報，截至今年3月底，余額寶資金規模已達5413億，用戶超過8100萬。

　　這是過去單筆貨幣基金從未達到的規模，要保證收益率的穩定，主要依靠大數據分析預測技術。阿里小微金融服務集團理財事業部運營總監問天告訴本報記者，根據海量歷史交易數據，比如什麼時候還房貸、什麼時候發工資，可以大致推算出第二天的申購贖回量，“平均準確率86%，最高達到97%”。

　　“今天上午10點，余額寶團隊就知道了明天大概的贖回量，然後告訴天弘，天弘提前就開始做這個資金準備。”問天說。

　　余額寶真正使命

　　是刺激周期消費

　　“用戶都以為余額寶是一個理財工具，但在規劃中，它其實是一個現金管理工具。”問天告訴本報記者，余額寶的真正用意，是作為一個基礎資金賬戶，刺激消費者進行大額周期性消費，“余額寶不會與其他互聯網金融產品比拼收益率。”

　　“比如消費者每個月都要買米買油，完全可以通過余額寶自動發送。而這些款項未打出之前，依然能產生收益。”問天指出，這樣的模式還可以用于用戶購房購車，以及購置大家電的分期支付，這可以降低大額周期消費的門檻。另外，余額寶能發起可反悔的預約。問天舉例，旅行社發起一個馬爾代夫遊，用戶通過余額寶交納一萬元訂金，如果臨時改變主意，可以全部撤回訂金並享受期間收益，如果是傳統方式，這一萬塊錢就很難退回。

　　“因為用余額寶預約的用戶遠遠超過旅行團人數，一部分反悔撤回，馬上就會有一部分人補上，旅行團沒有損失。”問天說，這其實就是C2B模式，以消費需求來決定生產供給，消除生產過剩的隱患。

　　“原來用戶在余額寶存入有收益，現在還能衍生出更多的消費權益，從而吸引用戶存入更多的資金在余額寶。這個東西的核心就是，怎麼用余額寶來消費得更爽。”問天向記者總結。

　　余額寶功能將有提升

　　華西都市報：怎麼看待余額寶這一年以來的表現？

　　周曉明（天弘基金副總經理）：改變了很多人的理財習慣和理財方式，也讓更多人認識到何謂貨幣基金，相當于做了全面的投資者教育。

　　華西都市報：你覺得余額寶帶給用戶的最大改變是什麼？帶給你們的最大的改變又是什麼？

　　周曉明：對用戶而言，真正認識到閒錢也能夠理財，能夠享受余額寶每天帶來的小快樂。

　　對公司而言，有了飛躍式的發展，現在最大的改變恐怕是意識到責任重大，為上億的客戶做好服務。

　　華西都市報：你們後續會推出什麼類似的產品嗎？

　　周曉明：余額寶本身是一項服務和一個產品，以這個產品內核為基礎，在產品應用場景和功能提升方面還有很大的空間。

　　同時，我們也在積極準備其他方向的產品和服務，這些產品和服務不限于大家通常理解的“新發一個公募產品”。