昨日是上周末集中出臺政策和經濟數據後的第一個交易日，由于投資者心中的“靴子”落地，市場以大漲81點作為回報，而領漲的正是以中國聯通、中興通訊等為代表的大盤藍籌股。此外，昨日兩市漲幅居前的個股不少是有色、煤炭、通信以及銀行、保險和房地產的大盤股，似乎讓投資者看到一個“暖冬”的開始。那麼，大盤股的行情真能持續嗎？在這次的行情中，哪些行業和個股值得投資者重點關注呢？

　　銀河證券最新研究報告認為，大盤股行情到底能走多遠，主要取決于新增資金流入的速度。目前基金倉位較高，如果新增資金入市較少，仍然靠存量資金的結構調倉來推動大盤股，其能力會有限。

　　但是，12月份的行情較為樂觀，投資者可以適度採取積極策略；但需注意投資風格的相對變化，調整優化持倉品種結構。策略方面，首先，增加大盤股配置比重，減小小盤股的比重。其次，增加周期類行業的配置，減少成長性行業的比重，並穩定消費行業的比重。再次，在品種選擇方面應保持相對均衡的配置。消費和成長性行業雖然短期漲幅較大，但一些公司具有較大的長期增長潛力。三、四季度逐漸進入消費旺季，因此在行業選擇方面，可以在有所側重的基礎上採取相對均衡配置策略。

　　東海證券研究所分析師鮑慶在談到大盤藍籌的補漲行情時認為，大盤藍籌即將有一波力度比較大的反彈，除去煤炭有色等資源股，能領漲的還是集中在大消費和科技股中的藍籌股身上；銀行、鋼鐵等雖然估值也很低，但短期要想取得突破依舊很難。他重點推薦中興通訊、中國聯通、海螺水泥、格力電器、萬科A、貴州茅臺等給投資者重點關注。

　　超跌反彈類：

　　萬科A(000002)公司銷售業績超出市場預期，市場份額進一步提升；預計全年公司銷售面積將超過900萬平米，銷售金額將突破1100億，市場份額同比提升80%，將達到2.6%左右。受益于宏觀調控，土地價格平穩回落，目前銷售單價平穩，同比仍有較大漲幅，未來2-3年內，公司毛利率有望進一步擴大。宏觀調控導致行業集中度加速提高；人口出生率高峰帶來的剛性需求高峰將在2016年左右來臨，目前剛性需求處于上升期；越來越多的二三四線城市價格持續上升，成為大中型房企跨區域擴張的理想選擇；公司有效市場的持續擴大，戰略騰挪空間進一步增大。

　　格力電器(000651)作為大消費概念必不可少的電器部分，今年空調等家用電器銷售比去年都有了上漲之勢。公司堅持自主創新，自主研發了智能人體感應、一氧化碳檢測、智能化霜、變頻多聯空調、EVI低溫啟動等全球領先技術，公司又推出了節能模式、環境模式、智能遠程網絡控制、 G-Matrik全直流變頻等全球領先技術，形成了的技術核心，經國家發改委、國家科技部、國家財政部、海關總署、稅務總局五部委聯合認定為國家級企業技術中心。由于卓越的行業技術研發和工程化發展水平，公司又經國家科技部批準組建中國制冷行業唯一一個國家工程中心——國家節能環保制冷設備工程技術研究中心，這意味著公司已具備引領制冷行業技術發展和工程化實踐的領軍能力。

　　中信證券(600030)作為市場排名第一位的大券商，公司今年表現嚴重跑輸大盤。公司前三季度承銷項目55個，其中中信證券承銷項目23個，募集資金規模為966.46億元，中信建投承銷項目32個，募集資金規模 425.26億元。首發項目13個，排名第6位，首發募集資金規模為347.16億元，排名第2位。雖然公司排名仍在行業前列，但增長速度卻明顯低于行業平均。在今年投行行情火爆的背景下，中信證券的募集資金總額同比出現下降，首發融資額也僅上漲50%左右，遠低于行業增速，造成行業整體投行收入爆發性增長的背景下，公司同比僅實現了34%的增長。但中信證券是最適合開展創新業務的公司之一。目前，直投業務已有16.5多億元左右的浮盈。融資融券和股指期貨也為公司帶來15億元以上的業績貢獻。

　　新興產業類：

　　中興通訊(000063)公司受益3G的發展和建設。光通信及海外市場仍是長期增長看點，4G尚需等待。網絡產品中的光通信增勢良好，國內主要為PON等接入產品，海外主要為傳輸網產品，國內增長接近翻番，海外增速近80%。近日媒體報道公司未來擬在美採購30億美元產品，將繼續加大對歐美主流市場開拓力度，實質進展無法預期，但在主流市場的突破將逐步趨于樂觀。針對TD-LTE網絡建設投資，公司雖在全球多地建有試驗網，但由于產業鏈尚不完善，以及3G普及及盈利尚需時日，運營商亦有保護前期投資的考慮，短期不應對此寄望過高，中長期可以看好。

　　中國聯通(600050)新增3G用戶有望繼續環比上升。11月份聯通WCDMA新增用戶數小幅回升，終端緊缺狀況稍有好轉，預計聯通智能終端數量及種類仍將不斷增加，12月份新增 3G用戶將延續環比上升勢頭，有報道稱，聯通iPhone4現在訂貨需等待4個月才能提貨，銷售行情十分火爆。分析原因，這是由于iPhone熱衷者等待4代推出的剛性需求釋放；前代iPhone已為市場打好鋪墊；iPhone4最低合約價4000元左右，接近水貨價，甚至更低，促使購買者更傾向于行貨。不久將推出十余款低價智能終端，對新增用戶起到積極作用。

　　中國南車(601766)公司是全球最大的軌道交通裝備制造商和解決方案供應商之一，在鐵路及城市軌道交通裝備市場佔有率方面處于國內領先地位，在機車、客車、貨車、動車組、城軌地鐵車輛等所有業務領域市場佔有率均超過或接近50%。公司的自主研發實力強、研發投入增長迅速，公司擁有機車車輛材料工藝研發中心和客車電氣研發中心，全球技術領先的高速動車組研發制造基地，還擁有變流技術國家工程中心(依托在株洲所)和五家國家認定技術中心和四個博士後工作站，自主研制了直線電機地鐵車輛和城軌地鐵車輛電傳動係統，具有300公里動車組、大功率機車、高速城軌地鐵車輛等高端產品研制能力。